Інфраструктура екосистеми Solana Metaplex: невидимий мільярдер у тихому розвитку?
Найуспішнішим L1 проектом в екосистемі Solana є саме Solana. Незалежно від кількості активних адрес чи доходу від комісій, частка Solana на ринку L1 швидко зростає: частка активних адрес зросла з 3.48% до 56.83%, що становить річний приріст 1533%; частка доходу від комісій зросла з 0.62% до 28.92%, що становить річний приріст 4564%.
Хвиля мемів є основним рушієм швидкого зростання ключових показників Solana в цьому циклі. Окрім Solana, такі DEX, як Raydium, також отримали значні обсяги торгівлі та доходів від протоколів завдяки активній торгівлі мемами. У цій статті ми зосередимося на ще одному проєкті, який отримав вигоду від випуску активів Solana: Metaplex.
Бізнес-орієнтація та бізнес-модель Metaplex
Metaplex — це система створення, продажу та управління цифровими активами, що побудована на Solana та підтримує блокчейн SVM, яка надає розробникам, творцям та підприємствам інструменти та стандарти для створення децентралізованих додатків. Підтримувані типи активів включають NFT, FT, RWA, ігрові активи, активи DePIN тощо.
Metaplex нещодавно також розширив свій бізнес до послуг індексації даних та доступності даних. У довгостроковій перспективі Metaplex має потенціал стати одним з найважливіших багатосферних інфраструктурних проектів в екосистемі Solana.
Матриця продуктів Metaplex
Основні продукти Metaplex включають:
Core: новий стандарт NFT, що використовує "дизайн одного облікового запису" для зниження витрат на карбування
Bubblegum: програма для створення та управління стиснутими NFT(cNFT)
Token Metadata: Додати метадані до активів на Solana
Candy Machine: програма для карбування та випуску NFT
MPL-Hybrid: Гібридне рішення для зберігання та управління NFT
Fusion: Функція злиття NFT
Hydra: Велике рішення для випуску NFT
Aura: децентралізований індекс та мережа доступності даних ( тестова мережа )
Бізнес-модель Metaplex
Metaplex стягує плату, надаючи послуги, пов'язані з активами на блокчейні. Хоча безпосередніми партнерами є інші проекти на Solana, більшість доходів надходить від малих проектів або роздрібних користувачів, які використовують ці проекти, включаючи команди, які створюють токени, та особистих користувачів, які карбують NFT.
Плата за одноразову послугу Metaplex є досить низькою, наприклад, створення одного NFT коштує всього 0.0015 SOL, а додавання метаданих до проєкту Meme коштує 0.01 SOL. Така вартість для користувачів практично незначна.
Метаплексна міцність
Основний захист Metaplex походить від "високих витрат на перехід" та "встановлення стандартів":
Розробники та користувачі глибоко залежать від інструментів Metaplex, тому перехід на інші протоколи є дуже дорогим.
Формат активів Metaplex став загальноприйнятим стандартом в екосистемі Solana, нові проєкти будуть віддавати перевагу більш сумісному Metaplex.
Завдяки цим захисним валам, в екосистемі Solana відсутні проекти, які могли б конкурувати з Metaplex, що забезпечує її високу прибутковість.
Дані бізнесу Metaplex: висока відповідність продукту ринку, сильний зріст основних показників
місячні активні користувачі
Станом на 30 листопада 2024 року, кількість активних користувачів Metaplex за місяць склала 844 966, що є історичним рекордом, зростання в порівнянні з минулим роком склало 253%.
кількість активів, випущених за протоколом
У листопаді загальна кількість випущених активів перевищила 1,44 мільйона, встановивши історичний рекорд. З них 94% становлять однорідні токени, 6% - NFT. У січні цього року цей показник становив 18,6% до 81,4%.
доходи від протоколу
Доходи за угодою в листопаді досягли 3,3 мільйона доларів США, що також є історичним рекордом.
Доходи Metaplex є органічними, без використання субсидій на токени. Це свідчить про те, що його продукція добре відповідає попиту на ринку.
Команда Metaplex: екосистема OG, близька до ядра Solana
Засновник Стівен Хесс є випускником Стенфордського університету, був одним із перших співробітників Solana. У січні 2022 року отримав інвестиції в розмірі 46 мільйонів доларів від Multicoin, Jump та інших, оцінка становила близько 450 мільйонів доларів.
Команда складається з більше ніж 10 осіб, вона досить компактна, але ефективність ітерацій та розробки продукту висока.
Команда Metaplex відповідає комплексним критеріям відмінної Web3 команди:
Відповідність фону основних учасників
тісно пов'язаний з основним колом екосистеми публічних блокчейнів
Гарний нюх на продукти, сильна здатність до доставки
Мати свідомість контролю витрат
Отримайте інвестиції від провідних венчурних капіталістів, маючи якісні бізнес-ресурси
MPLX: корисність токена та рівень оцінки
Основна інформація про токени
MPLX загальна кількість 1 мільярд, на даний момент рівень обігу 75,6%. Більшість часток інвесторів вже в обігу, тиск на розблокування невеликий.
корисність токена
Наразі основне використання – це голосування з управління. З березня 2024 року 50% доходів протоколу буде використано для викупу токенів.
оцінка протоколу
У порівнянні з Raydium, який також отримав вигоду від буму Meme, оцінка Metaplex трохи вища. Але між бізнес-позиціонуванням обох є значні відмінності, це лише для відома.
Потенційні фактори впливу та ризики
Переваги:
Будучи на верхньому рівні послуг активів, безпосередньо виграє від процвітання екосистеми Solana
Висока відповідність продукту ринку, не потребує субсидій токенів для досягнення позитивного грошового потоку
Активно розширювати другу криву зростання
Команда має високу якість, тісно пов'язана з основним екосистемним колом
Токени мають механізм викупу, ринкова капіталізація нижча
Потенційні чинники зростання:
В екосистемі Solana з'явився новий активний напрямок
Вихід на більші торгові платформи для отримання ліквіднісної премії
Підвищити плату за послуги
Потенційні ризики:
Спад популярності мемів Solana призвів до зменшення доходів
Проекти з фіксованими видами активів не можуть забезпечити стабільний дохід
Підсумок
Metaplex насправді є базовим протоколом, що обслуговує всі види активів екосистеми Solana та є безпосереднім вигодонабувачем від мемної хвилі. Якщо ви вважаєте екосистему Solana перспективною, Metaplex, що займає верхню позицію в "випуску та управлінні активами", варто довгостроково спостерігати.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
15 лайків
Нагородити
15
4
Репост
Поділіться
Прокоментувати
0/400
0xInsomnia
· 10год тому
Досить потужно, комісія 4000%+
Переглянути оригіналвідповісти на0
WhaleMinion
· 10год тому
Кліпові купони just choose it!
Переглянути оригіналвідповісти на0
WenMoon
· 10год тому
Живучи довго, бачу, що зростання sol просто неймовірне.
Metaplex: Зростання гіганта невидимої інфраструктури екосистеми Solana
Інфраструктура екосистеми Solana Metaplex: невидимий мільярдер у тихому розвитку?
Найуспішнішим L1 проектом в екосистемі Solana є саме Solana. Незалежно від кількості активних адрес чи доходу від комісій, частка Solana на ринку L1 швидко зростає: частка активних адрес зросла з 3.48% до 56.83%, що становить річний приріст 1533%; частка доходу від комісій зросла з 0.62% до 28.92%, що становить річний приріст 4564%.
Хвиля мемів є основним рушієм швидкого зростання ключових показників Solana в цьому циклі. Окрім Solana, такі DEX, як Raydium, також отримали значні обсяги торгівлі та доходів від протоколів завдяки активній торгівлі мемами. У цій статті ми зосередимося на ще одному проєкті, який отримав вигоду від випуску активів Solana: Metaplex.
Бізнес-орієнтація та бізнес-модель Metaplex
Metaplex — це система створення, продажу та управління цифровими активами, що побудована на Solana та підтримує блокчейн SVM, яка надає розробникам, творцям та підприємствам інструменти та стандарти для створення децентралізованих додатків. Підтримувані типи активів включають NFT, FT, RWA, ігрові активи, активи DePIN тощо.
Metaplex нещодавно також розширив свій бізнес до послуг індексації даних та доступності даних. У довгостроковій перспективі Metaplex має потенціал стати одним з найважливіших багатосферних інфраструктурних проектів в екосистемі Solana.
Матриця продуктів Metaplex
Основні продукти Metaplex включають:
Бізнес-модель Metaplex
Metaplex стягує плату, надаючи послуги, пов'язані з активами на блокчейні. Хоча безпосередніми партнерами є інші проекти на Solana, більшість доходів надходить від малих проектів або роздрібних користувачів, які використовують ці проекти, включаючи команди, які створюють токени, та особистих користувачів, які карбують NFT.
Плата за одноразову послугу Metaplex є досить низькою, наприклад, створення одного NFT коштує всього 0.0015 SOL, а додавання метаданих до проєкту Meme коштує 0.01 SOL. Така вартість для користувачів практично незначна.
Метаплексна міцність
Основний захист Metaplex походить від "високих витрат на перехід" та "встановлення стандартів":
Розробники та користувачі глибоко залежать від інструментів Metaplex, тому перехід на інші протоколи є дуже дорогим.
Формат активів Metaplex став загальноприйнятим стандартом в екосистемі Solana, нові проєкти будуть віддавати перевагу більш сумісному Metaplex.
Завдяки цим захисним валам, в екосистемі Solana відсутні проекти, які могли б конкурувати з Metaplex, що забезпечує її високу прибутковість.
Дані бізнесу Metaplex: висока відповідність продукту ринку, сильний зріст основних показників
місячні активні користувачі
Станом на 30 листопада 2024 року, кількість активних користувачів Metaplex за місяць склала 844 966, що є історичним рекордом, зростання в порівнянні з минулим роком склало 253%.
кількість активів, випущених за протоколом
У листопаді загальна кількість випущених активів перевищила 1,44 мільйона, встановивши історичний рекорд. З них 94% становлять однорідні токени, 6% - NFT. У січні цього року цей показник становив 18,6% до 81,4%.
доходи від протоколу
Доходи за угодою в листопаді досягли 3,3 мільйона доларів США, що також є історичним рекордом.
Доходи Metaplex є органічними, без використання субсидій на токени. Це свідчить про те, що його продукція добре відповідає попиту на ринку.
Команда Metaplex: екосистема OG, близька до ядра Solana
Засновник Стівен Хесс є випускником Стенфордського університету, був одним із перших співробітників Solana. У січні 2022 року отримав інвестиції в розмірі 46 мільйонів доларів від Multicoin, Jump та інших, оцінка становила близько 450 мільйонів доларів.
Команда складається з більше ніж 10 осіб, вона досить компактна, але ефективність ітерацій та розробки продукту висока.
Команда Metaplex відповідає комплексним критеріям відмінної Web3 команди:
MPLX: корисність токена та рівень оцінки
Основна інформація про токени
MPLX загальна кількість 1 мільярд, на даний момент рівень обігу 75,6%. Більшість часток інвесторів вже в обігу, тиск на розблокування невеликий.
корисність токена
Наразі основне використання – це голосування з управління. З березня 2024 року 50% доходів протоколу буде використано для викупу токенів.
оцінка протоколу
У порівнянні з Raydium, який також отримав вигоду від буму Meme, оцінка Metaplex трохи вища. Але між бізнес-позиціонуванням обох є значні відмінності, це лише для відома.
Потенційні фактори впливу та ризики
Переваги:
Потенційні чинники зростання:
Потенційні ризики:
Підсумок
Metaplex насправді є базовим протоколом, що обслуговує всі види активів екосистеми Solana та є безпосереднім вигодонабувачем від мемної хвилі. Якщо ви вважаєте екосистему Solana перспективною, Metaplex, що займає верхню позицію в "випуску та управлінні активами", варто довгостроково спостерігати.