Анализ инвестиционных стратегий мемкоинов

Memecoins как особый вид криптовалют на рынке обладают уникальной инвестиционной ценностью и рисковыми характеристиками. В этой статье будет проведен анализ инвестиционной логики и ключевых стратегий memecoins с различных точек зрения.

Бета-стратегия

Некоторые мемкоины имеют высокий бета-коэффициент по отношению к Layer 1 (L1) активам, что позволяет обеспечить эффект рычага на L1 активы без использования кредитного плеча. Например, в экосистеме Solana, когда 30-дневный бета превышает 90-дневный скользящий бета, это часто предвещает значительные возможности роста.

Данные показывают, что в этом случае средняя доходность BONK за 30 и 60 дней составляет 124% и 413% соответственно. Взрыв BONK обычно происходит одновременно с ростом SOL более чем на 5% за неделю, в это время средняя доходность BONK за 1 неделю, 30 дней и 60 дней составляет 26%, 141% и 512% соответственно.

Следует отметить, что связь BONK с SOL обычно ослабляется, когда BONK показывает выдающиеся результаты. Эта стратегия также применима к другим "голубым фишкам" мемкоинам, таким как комбинация PEPE/ETH.

Анализ данных в блокчейне

Данные на блокчейне могут помочь нам понять качество и убеждения базы держателей мемкоинов. Основное внимание уделяется следующим показателям:

1. Рост числа держателей токенов за 90 дней
2. Медиана и среднее значение владения
3. Доля держателей, владеющих более $1000 и $100k
4. Доля кошельков с сохранением гигантских китов (, которые когда-либо держали более $100k и все еще имеют более 50% от пикового значения )
5. Чистый приток/отток средств от крупных китов на DEX

Кроме того, ликвидность торгов и величина коррекции цен также являются важными факторами. Для токенов, торгуемых на основных торговых платформах, стоит также обратить внимание на объем непогашенных контрактов.

Сообщество и факторы веры

Качественные мемкойн проекты обычно обладают следующими характеристиками:

• Вдохновляющее повествование и слоган сообщества
• Сильная вера и чувство принадлежности членов сообщества
• Четкое руководство и координация
• Глубокая интеграция с культурой
• Отличные маркетинговые способности, такие как продвижение через новые платформы, такие как TikTok

Оценка стоимости

1. MVRV( рыночная капитализация / реализованная стоимость) коэффициент: когда MVRV <1, это указывает на то, что держатели в среднем находятся в состоянии нереализованных убытков, что может быть хорошим временем для входа.

2. Индикаторы импульса:

   • RSI( Индекс относительной силы ): близко к 30 означает перепроданность, близко к 70 означает перекупленность
   • Скользящая средняя: рассмотрите возможность покупки, когда цена пробивает ключевую зону поддержки
   • Тренды Google по поиску: отражают изменения интересов общественности

3. Макроэкономическая среда: условия ликвидности и настроение рискованного предпочтения оказывают огромное влияние на производительность мемкойнов.

Резюме инвестиционной рамки

• Выбирайте мемкоины с высоким бета-значением по отношению к активам L1
• Определение проектов с сильными фундаментальными показателями через данные на блокчейне
• Использование таких индикаторов, как MVRV, для определения "справедливой стоимости"
• Учитывайте макроэкономическую среду и индикаторы динамики для определения момента покупки и продажи

Хотя эта структура не может полностью устранить риски, она может помочь инвесторам принимать более обоснованные решения на рынке мемкойнов, полном неопределенности.